Servicio de transacción de confirmación automatizada – ACT

¿Qué es el servicio de transacción de confirmación automatizada (ACT)?

El servicio de transacción de confirmación automatizada (ACT) es un sistema de datos automatizado diseñado para documentar e informar sobre la liquidación de operaciones en bolsas que pertenecen y son operadas por Nasdaq, que compara la información comercial ingresada por los participantes de ACT y envía operaciones «bloqueadas» a la Corporación Nacional de Compensación de Valores. (NSCC) para compensación y liquidación; transmite informes de las transacciones automáticamente al Sistema Nacional de Información Comercial, si se requiere, para su difusión al público y la industria; y proporciona a los participantes capacidades de control y gestión de riesgos para facilitar la participación en un entorno comercial «bloqueado».PrendaPrenda

Comprensión de los servicios de transacciones de confirmación automatizada

Diseñado para aumentar la transparencia, el Servicio de transacción de confirmación automatizada (ACT) es una plataforma tecnológica que proporciona un acceso más rápido a la información comercial, aumenta la eficiencia de la conciliación comercial y las transacciones administrativas y brinda acceso en línea al estado de todas las entradas comerciales.

FINRA/Nasdaq Trade Reporting Facility® (TRF) es una entidad de cumplimiento regulatorio operada en asociación por FINRA y Nasdaq para informar transacciones extrabursátiles (OTC) en valores de renta variable. ACT es una tecnología posnegociación comprobada y confiable, y se basa en la plataforma INET, el estándar de la industria para más de 90 mercados en 50 países. Durante más de 20 años, el TRF ha estado respaldando los informes comerciales OTC en valores de renta variable mediante ACT. Los ACT se utilizan en el mercado bursátil electrónico Nasdaq.PrendaPrenda

Antes de utilizar el ACT, el Nasdaq utilizaba el Servicio de Reconciliación y Aceptación Comercial, o TARS. El ACT reemplazó a TARS y asumió su funcionalidad en el tercer trimestre de 1998.PrendaPrenda

Participación en ACTO

Según la SEC, la participación en ACT es obligatoria para todos los corredores que sean miembros de una agencia de compensación registrada ante la Comisión de conformidad con la Sección 17A de la Ley de Bolsa y Valores, y para todos los corredores que tengan un acuerdo de compensación con dicho corredor. La participación en ACT como creador de mercado (MM) está condicionada al cumplimiento inicial y continuo de los requisitos de la SEC por parte del MM.PrendaPrenda

Tras la ejecución y recepción por parte de Nasdaq del acuerdo de solicitud de Participante de ACT, un Participante de ACT puede comenzar a ingresar y validar la información comercial en valores elegibles de ACT. Los participantes de ACT pueden acceder al servicio a través de terminales Nasdaq o estaciones de trabajo oa través de una interfaz de computadora durante el horario de atención especificado en la Guía del usuario de ACT. Antes de dicha entrada, todos los Participantes de ACT, incluidos aquellos que tienen información de informes comerciales enviada a Nasdaq por un tercero, deben obtener de Nasdaq un Símbolo de Participante del Mercado de identificación único («MMID» o «MPID»), y utilizar ese identificador para el comercio. fines de informes y registros de auditoría.PrendaPrenda

Cada informe ACT deberá contener la siguiente información:PrendaPrenda

1. Símbolo de identificación del valor del valor elegible (SECID);
2. Número de acciones o bonos;
3. Precio unitario, excluyendo comisiones, recargos o rebajas;
4. Tiempo de ejecución para cualquier transacción en valores Nasdaq o CQS que no se informe dentro de los 90 segundos posteriores a la ejecución;
5. Un símbolo que indica si la parte que envía el informe comercial representa el lado del Creador de Mercado, el lado ECN o el lado de Entrada de Órdenes;
6. Un símbolo que indica si la transacción es de compra, venta, venta corta, venta corta exenta o cruzada;
7. Un símbolo que indica si la operación es como principal, principal sin riesgo o agente;
8. Agente de compensación del lado informador (si no es un agente de compensación normal);
9. Informar al corredor ejecutor del lado como «renunciar» (si lo hay);
10. Corredor ejecutor del lado contrario;
11. Corredor de introducción del lado opuesto en caso de comercio de «renuncia»;
12. Agente de compensación del lado contrario (si no es un agente de compensación normal)